【RSI指标的基本原理】

相对强弱指数依据特定时段内股价的均值上涨幅度和均值下跌幅度，来衡量市场买卖双方力量的强弱程度。它的主要计算方法是：RSI等于一百乘以平均上涨值除以平均上涨值加上平均下跌值。如果RSI数值超过七十，说明市场已经处于过度买入的状况，有可能出现价格回落；倘若RSI数值低于三十，则表明市场已经进入过度卖出的区间，或许存在价格回升的契机。这个参数依靠数值的增减来反映买卖双方力量的强弱变化，能够为确定行情走向提供客观的参考信息。

【快慢线交叉的实战应用】

RSI指标能够设定多种时间长度，比如六周期和十二周期，从而绘制出两条速度不同的曲线。当速度较快的曲线向上突破速度较慢的曲线，并且两条曲线同时向右上角移动时，说明市场上买方力量强大，这是一个买入的提示。相反，当速度快的曲线向下穿过慢的曲线，并且两条曲线同时向右下角扩散时，表明卖方的压力正在增大，需要迅速卖出。比如在市场上升阶段，如果速度快的曲线向下触及慢的曲线后又再次向上，通常预示着市场趋势会继续向上。

【高位与低位的形态识别】

1. 顶部反转形态当RSI靠近80出现M型、三重峰或头肩状顶时，表明上升动力不足。比如某支股票RSI三次达到85后掉头向下，股价接着跌了20%。这种情形要伴随成交量减少才能确认。

2. 底部反转形态当RSI指标低于20区域显现出W形态，或者形成三重谷底，通常意味着价格可能即将反转上涨。如果股价在此阶段停止下跌并开始稳定，并且RSI向上穿过了关键支撑线，那么这可以看作是一个适合进行左侧交易的时机。

【超买超卖的极端信号】

RSI穿越80时显示进入强涨区域，特别是当股价创新高而RSI却呈现下滑态势，应关注价格可能出现的回落。相对而言，RSI下探至20以下时出现的底背离现象，即股价创出新低但RSI反而上涨，通常意味着价格可能即将反弹。比如某家科技股的RSI指标连续五天都维持在15以下，但股价并未跌破之前的最低点，三天后该股票实现了7%的日内显著上涨。

【趋势线与指标共振策略】

在RSI指标画面上，将连续的峰顶和谷底依次连接，形成一条趋势轨迹，当这条线被有效穿越时，往往能够提供有价值的参考依据。

跌破支撑线：当RSI向下跌破上升趋势线且伴随死叉，强化卖出信号。

突破压力线RSI穿过下降通道下轨，并且位于50中心线之上，可以看作是中期趋向增强的征兆。

【多指标协同验证案例】

以浦发银行为例，当股价冲破趋势阶梯线的主线时，这条线会从黄色变成红色，同时RSI的6日线会向上穿越WR威廉指标，并且成交量会增加到5日均量的1.5倍，这种情况就形成了多个指标一起验证买入的机会，之后的两周时间里股价涨幅达到了12%。这种组合方式能够有效排除虚假的信号，从而提升成功的概率。

【背离分析的深度解读】

阳煤化工2014年的情况表明，尽管股价不断创出新低，但RSI的最低点却呈现逐步上升的趋势，构成了底背离现象。不过要留意：如果RSI持续低于20，说明下跌的动力依然强劲，背离的信号必须等到RSI成功超过30才能最终确认。与此相似，当RSI低于80时出现的顶背离，其反转的效果往往不太明显。

【交易时机与风险控制】

中长期持股者要等到RSI指数离开低价区间（比如从25点涨到40点），并且周线图上的走势变成上升趋势，再慢慢买入股票。短线交易员可以参考30分钟图表上的RSI指标出现金叉或者死叉，同时结合布林通道进行交易，不过一定要准备3%到5%的亏损额度。特别要注意的是，在价格单向运行的情况下，RSI数值可能会一直处在过高或者过低的范围，这时候要和MACD指标或者移动平均线一起分析才能做出准确判断。

RSI分析结果的可靠性源于对参数的合理设定、图形模式的准确判断以及与其他分析工具的相互印证。交易者应当借助过往数据的检验来掌握该指标的运作规律，防止在价格波动频繁的行情里频繁操作。操作过程中，应将RSI的提示信息与公司基本面状况、市场整体氛围融合在一起，制定出完整的投资方案。